2019年4月4日15:30在统计学院小白楼105活动室举办了由张帅老师和牛江伟老师主讲的“证券分析投资分析”的讲座。

       张帅老师在简短的自我介绍后就开始了讲座。

       张帅老师的讲座从国内证券市场的发展史开始介绍，国内证券市场主要从80年代开始建立，84年有第一家股份公司。接下来张帅老师介绍了证券市场参与的主体，主要有监管部门、证券发行人/中介机构/证券投资人、上证深成两个市场。当下形成了多层次的市场体系，有场外市场、创业板、主板市场等，风险大小有所不同。还有公司的上市条件，每个市场的上市条件都有一些硬性规定，是最基本的条件。

        第二部分张帅老师介绍了A股IPO审核发行制度的发展。从最开始的审批制，现在多为核准制，未来可能会发展为注册制。核准制主要为第三方机构的保荐制。对于一个公司的上市需要有发审制度进行约束，有初审会和发审会作为基础性的审核制度。而一般A股的IPO流程为组建团队，寻找评估机构，配合适当的律师、会计团队。经过辅导备案、尽调+辅导流程后辅导验收、报送证监会、证监会审核，最后发行上市。我国发行价是经过严格控制的，与前一年的净利润和股本数都相关。另外财务核查常态化，谨防虚假上市。

       接下来张帅老师介绍了有大量优质企业受到审核限制选择海外上市，这个问题也逐步在解决。上市公司股东和董监高受到规范不可随意减持，投行即使在公司上市后仍有督导期，在此期间同样对企业负责。

       最后张帅老师介绍了投行招聘中，主要有金融经济人才、会计人才和法律人才的需求。

       然后牛江伟老师为同学们介绍了证券公司中的机构分支，投行主要活跃于一级市场，而营业部等更多的活跃于二级市场。营业部作为分支机构，又分为多个部门，每个部门各司其职，共同完成营业部综合业务办理，使得营业部能满足客户的各项需求。并且牛江伟老师还为同学们介绍了股票方面的基本知识，拓宽了同学们的视野。

       在本次讲座的最后，同学们就自己的职业发展积极提出问题，两位老师给予非常详细而耐心的解答。两位老师尽可能利用例子对证券知识进行讲解，本次讲座每位同学都收获良多，对证券有了更加清楚地认知。